سطوح بازگشتی
بخشی از قوانین قیمت گن، به سطوح بازگشتی می پردازد. یک سطح بازگشتی، سطحی است که قیمت در آن جهت حرکت خود را تغییر می دهد. سطوح بازگشتی 50% ، 75% و 100% و مضارب آن ها، قوی ترین سطوح حمایت و مقاومت را برای حرکات آتی قیمت تشکیل می دهد. واکنش هایی که از سطح 50% آغاز می شوند یا روی آن به وجود می آیند ( که گن آن ها را نقطه تعادل می نامد). واکنش هایی به صورت معمول تر اتفاق می افتد.
چارت شماره 4 یک دیاگرام از سطوح حمایتی را نشان می دهد. قیمت از 12 واحد شروع به نزول نموده است و در 2 واحد جهت حرکت خود را معکوس نموده و شروع به حرکت بالا رو کرده است. سپس تا سطح 50% از روند پیشین اصلی قیمت که همان قیمت 7 واحد است بالا رفته. سپس از این قیمت به میزان 50% از فاصله بین 2 تا 7 را به صورت معکوس حرکت کرده (پیش از آنکه روند صعودی خود را ادامه دهد.) و بعد تا قیمت 9.5 بالا رفته است. (فاصله 2 تا 9.5 به اندازه 75% فاصله 12 تا 2 است.) سپس در این سطح نیز قیمت پیش از آنکه حرکت خود را تا سطح 100%(از روند اولیه) ادامه دهد، به سطح 50% نزول کرده است. (پس از آن هم روند خود را تا سطح 100% ادامه داده است. )
چارت شماره 5 یک چارت قیمت مربوط به قرارداد S&P500 در ماه جون 1988 می باشد. این قرارداد همان قراردادهای چارت های 1 و 2 می باشد اما بدون نقاط چزخشی گن. در بازه ای از زمان روند مشاهده می شود و پس از آن در سطوح 50%، 63%، 100% دچار بازگشت شده است. نقاطی که در آن ها بازگشت (تغییر روند) صورت گرفته از A تا M نامگذاری شده است. این چارت به 4 دامنه قیمت تقسیم شده است. این دامنه ها در چارت های 6، 7، 8، 9 نشان داده شده است. با مرور این چارت ها موتجه خواهید شد که:
- قیمت در سطوح گن دچار تغییر جهت شده و پس از نیز دوباره تغییر جهت می دهد.
- حتی اگر قیمت میان روزی از سطوح بازگشتی گن تجاوز کند. باز هم اصولا قیمت در یک سطح بازگشتی قابل قبول بسته خواهد شد.
- در بعضی موارد واکنش قیمت دقیقا به نقطه وسط دامنه قیمت روزانه منتهی می شود.
دامنه 1:
نقطه A نقطه پایین 1987/10/26 در سطح 22300
نقطه B نقطه بالالی 1987/10/30 در سطح 26300
تعداد کل نقاط در دامنه 1 4000
هدف سطح بازگشتی 50% 24300
هدف سطح بازگشتی 63% 23780
هدف سطح بازگشتی 75% 23300
هدف بازگشتی 100% 22300
دامنه 2
نقطه B نقطه بالای 1987/10/30 در سطح 26300
نقطه F نقطه پایین 1987/12/4 در سطح 22250
تعداد کل نقاط در دامنه 2 4050
هدف سطح بازگشتی 50% 24275
هدف سطح بازگشتی 63% 23749
هدف سطح بازگشتی 75% 23263
هدف بازگشتی 100% 22250
نقطه C دامنه 1987/11/10 : سطح بازگشتی 50%
نقطه Open 24300
نقطه High 24650
نقطه Low 24100
نقطه Close 24250
نقطه میانه روزانه
24650-2400=550
550*50%=225
24500-510=23900
هدف سطح بازگشتی 50% در دامنه 1 24275
نقطه میانه 50% در تاریخ 1987/11/10 24235
تفاوت دو قیمت 50 نقطه
نقطه D دامنه قیمت 1987/11/20: سطوح بازگشتی 63%
نقطه Open 23900
نقطه High 24500
نقطه Low 23690
نقطه Close 24400
نقطه میانه روزانه
24500-23690=810
810*63%=510
24500-510=23990
هدف سطح بازگشتی 63% در دامنه 1 23749
نقطه میانه 50% در تاریخ 1987/11/20 24095
تفاوت دو قیمت 346 نقطه
نقطه E دامنه قیمت 1987/11/30: سطح بازگشتی 75%
نقطه Open 23670
نقطه High 24500
نقطه Low 23690
نقطه Close 24400
نقطه میانه روزانه
23670-22700=970
970*63%=485
23670-485=23185
هدف بازگشتی 75% در دامنه 1 23263
نقطه میانه 50% در تاریخ 1987/11/30 23185
تفاوت دو قیمت 78 نقطه
نقطه F دامنه قیمت 1987/12/12: سطح بازگشتی 100%
نقطه Open 22500
نقطه High 22750
نقطه Low 22250
نقطه Close 22720
نقطه میانه روزانه
22750-22250=500
970*50%=250
22750-250=22500
هدف سطح بازگشتی 100% در دامنه 1 22300
نقطه پایین تاریخ 1987/12/4 22250
تفاوت دو قیمت 50 نقطه
دامنه 3
نقطه F: نقطه پایین 1987/12/4 در سطح 22250
نقطه I: نقطه بالای 1988/1/5 در سطح 26560
تعداد کل نقاط در دامنه 3 4310
هدف سطح بازگشتی 50% 24405
هدف سطح بازگشتی 63% 24965
هدف سطح بازگشتی75% 25482
هدف سطح بازگشتی 100% 26300
نقطه G دامنه قیمت 1987/12/10: سطح بازگشتی 50%
نقطه Open 23500
نقطه High 24340
نقطه Low 23475
نقطه Close 23615
نقطه میانه روزانه
24340-23475=865
865*50%=443
24340-443=23897
هدف سطح بازگشتی 50% در دامنه 2 24405
نقطه میانه 50% در تاریخ 1987/12/10 23897
تفاوت دو قیمت 508 نقطه
نقطه H دامنه قیمت 1987/12/23: سطح بازگشتی 75%
نقطه Open 25500
نقطه High 25700
نقطه Low 25500
نقطه Close 25640
نقطه میانه روزانه
25700-25500=200
200*50%=100
25700-100=25600
هدف سطح بازگشتی 75% در دامنه 2 25482
نقطه میانه 50% در تاریخ 1987/12/23 25600
تفاوت دو قیمت 118 نقطه
نقطه I دامنه قیمت 1988/1/5: سطح بازگشتی 100%
نقطه Open 26300
نقطه High 26590
نقطه Low 26090
نقطه Close 23615
نقطه میانه روزانه
26590-26090=500
500*50%=250
26590-250=26340
هدف سطح بازگشتی 100% در دامنه 2 26300
نقطه میانه 50% در تاریخ 1987/12/23 26325
تفاوت دو قیمت 25 نقطه
دامنه 4
نقطه I نقطه بالای 1988/1/5در سطح 26560
نقطه L نقطه پایین 1988/1/21 در سطح 24120
تعداد کل نقاط در دامنه 4 2440
هدف سطح بازگشتی 50% 25340
هدف سطح بازگشتی 63% 25657
هدف سطح بازگشتی 75% 25950
هدف سطح بازگشتی 100% 26560
نقطه J مجموعه ای از 4 نقطه پایین متوالی که همه آن ها کمتر از 10 نقطه با هم فاصله دارند.
تاریخ 1989/1/9 نقطه پایین در سطح 24200
تاریخ 1989/1/10 نقطه پایین در سطح24190
تاریخ 1989/1/11 نقطه پایین در سطح 24200
تاریخ 1989/1/12 نقطه پایین در سطح 24190
گن بیان کرد که اگر دو یا چند سطح بازگشتی 50% در یک قیمت بخصوص ایجاد شود، تراکم رخ داده است. قیمت نمی داند چگونه باید واکنش انجام دهد، مطابق نزول در دامنه 2 یا صعود در دامنه 3. در نتیجه تراکم صورت می گیرد. (یک مثال دیگر از این امر را می توانید در چارت T-Bound در بخش تنظیم درست قانون 50% ببینید)
نقطه K دامنه قیمت 1989/1/15: سطح بازگشتی 50% از سطح بازگشتی 50% قبلی
قیمت در ناحیه 10 واحدی 24190 تا 24200 با یک مقاومت قدرتمند مواجه می شود. پس از 3 تلاش، قیمت دوباره به سوی بالا باز میگردد اما فقط به اندازه 50% از حرکت قبلی از نقطه I تا نقطه J.
در نتیجه محدوده جدید دامنه 4 باید به شکل زیر باشد:
نقطه High تاریخ 1988/1/5 در سطح 26560
نقطه Low تاریخ 1988/1/10 در سطح 24190
هدف بازگشتی 50% جدید
نقطه Open 26000
نقطه High 26000
نقطه Low 25280
نقطه Close 25300
نقطه میانه روزانه
26000-25280=720
720*50%=360
26000-360=25640
هدف سطح بازگشتی 50% در دامنه 4 25375
نقطه میانه 50% در تاریخ 1988/1/15 25640
تفاوت دو قیمت 265 نقطه
نقطه L دامنه قیمت 1988/1/21: سطح بازگشتی 100%
نقطه Open 24555
نقطه High 24600
نقطه Low 24120
نقطه Close 24605
نقطه میانه روزانه
24600-24120=480
480*50%=540
24600-240=24360
هدف سطح بازگشتی 100% در دامنه 4 24190
نقطه میانه 50% در تایخ 1988/1/21 24360
تفاوت دو قیمت 170 نقطه
نقطه M دامنه قیمت 1988/2/1: سطح بازگشتی 50%
نقطه Open 26020
نقطه High 26060
نقطه Low 25680
نقطه Close 25780
نقطه میانه روزانه
26060-25680=380
380*50%=190
26060-190=25870
هدف سطح بازگشتی 50% در دامنه 4 25370
نقطه میانه 50% در تاریخ 1988/2/1 25870
تفاوت دو قیمت 500 نقطه
بسیار خوب ممکن است شما بگویید که من هزاران چارت را گشته ام که یک چارت درست برای استفاده بیایم. اگر این امر صحت داشته باشد و قوانین بازگشتی گن در تمام جهان صادق نباشد آنگاه چارت 10 نمی توانست وجود داشته باشد.
چارت ده یک نمونه تصادفی از قانون سطوح بازگشتی 100% گن است. این چارت از موسسه Trend Service Commodity و مربوط به شاخص هفته ای S&P500 می باشد. بازه زمانی مربوط به 3 سال می باشد از جولای 1986 تا 1989. بالاترین قیمت در این بازه 33945 می باشد و پایین ترین قیمت 14726. واکنش های قیمت بسیاری در سطوح بازگشتی 50%، 63% و 75% اتفاق افتاده است. سقوط تاریخی قیمت در سال 1987 دوشنبه سیاه (Black Monday) را می توان به وضوح دید. این سقوط در تاریخ دقیق و قیمت مورد نظر که ود سال قبل از دوشنبه سیاه پیش بینی شده بود، اتفاق افتاده استو آیا گن راست می گوید.
با در نظر گرفتن دامنه قیمت در طول عمر یک کالا برای یک کالا که از زمان گن شروع به معامله آن شده مثلا گندم سخت نیست تصور کنیم آن را به هشت قسمت و همان قسمت ها را نیز به هشت قسمت و همان ها را به سه قسمت و ... تقسیم کرده ایم .
گن بیان می کند که بهتر است در طول سال فقط چند معامله عالی انجام دهیم تا اینکه بخواهیم تعداد بیشتری معامله متوسط انجام دهیم. برای این کار چارت های سالانه را بررسی کرده و تعیین می کنیم در کدام سال روند قیمت سقف یا کف دامنه را می زند. سپس از چارت های ماهانه استفاده می کنیم تا بفهمیم در کدام سال یا کدام ماه روند قیمت تغییر خواهد کرد. با کوچک کردن بازه زمانی در چارت های هفتگی و روزانه نیز می توان محل دقیق تغییر روند را تعیین کرد. با استفاده از چارت روزانه به تنهایی احتمالا یک تصویر بزرگ به دست می آید. بگذار زمانی را در نظر بگیریم که شما یک چارت تجاری مانند چارت 10 در اختیار دارید. شما High و Low های اصلی را مکان یابی کرده اید . شما متوجه می شوید که قیمت یک حرکت صعودی را از Major Low آغاز کرده و در زمان 45 روزه انتظار یک واکنش قیمت را دارید . آیا سطح 4.8 از آن بازار صعودی می تواند فقط 1.3 از واکنش نزولی بزرگتر باشد؟ حال با فرض اینکه شما در مورد سطح 4.8 درست تصمیم گرفته باشید چه خواهید کرد؟
سیستم گن یک ترتیب بدون اغتشاش و هرج و مرج ارائه می دهد. زوایای گن و زوایای هندسی مرتبط، یک سیستم واحد برای تعیین اهداف زمان و قیمت تشکیل می دهند. کتاب ها و سمینارهایی در مورد تئوری های کن نوشته و برگزار شده است. یک توضیح کامل از تئوری های معاملاتی گن در ادامه آورده شده است. تسلط یافتن بر تمام این مفاهیم بسیار مشکل است و اگر هم امکان پذیر باشد نیازمند سال ها مطالعه و تجریه.
قانون سطح بازگشتی گن 50% گن، و قوانینی که اینجا تدریس شده استثنا هستند اما پیش از ارایه یک روش واضح و موثر برای استفاده از قانون سطوح بازگشتی 50% گن، تفاوت میان زاویای گن و زوایای هندسی می بایست شرح داده شود.