بر اساس قواعد بنیادی روش جان مورفی تشخیص روند بازار (صعودی یا نزولی) مهم تر از پیدا کردن دلایل این روند است. مهم ترین قوانین معاملات حرفه ای را تحت عنوان ده فرمان جان مورفی در زیر مشاهده می کنید:

1. روند بازار را ترسیم کنید.
2. روند بازار را تشخیص دهید و در همان مسیر حرکت کنید.
3. نقاط اوج و نزول آن را پیدا کنید.
4. بدانید تا کجا می توان عقب نشینی کرد.
5. خطوط را ترسیم کنید.
6. میانگین را دنبال کنید.
7. چرخش ها را فرا گیرید.
8. علایم هشداردهنده را بشناسید.
9. آیا این یک روند است یا خیر.
10. علایم تاثیر را بشناسید.

1- روند بازار را ترسیم کنید نمودارهای بلند مدت را بررسی کنید. بررسی نمودارهای هفتگی و ماهانه سال هاست که رواج دارد. هر چه مقیاس نمودار بازار بزرگتر باشد، میدان دید بازتر شده و دورنمای بهتری از وضعیت بازار در دراز مدت به دست می آید. پس از بررسی نمودارهای بلند مدت به نمودارهای روزانه و کمتر از آن مراجعه کنید. نمای کوتاه مدت بازار ممکن است فریبنده باشد. حتی اگر می خواهید در مدت بسیار کوتاهی معامله انجام دهید بهتر است همانگونه عمل کنید که گویا وارد یک روند متوسط یا بسیار طولانی شده اید. 2-روند بازار را تشخیص دهید و در همان مسیر حرکت کنید. روند بازار را تشخیص دهید و آن را دنبال کنید. روند بازار به صورت های مختلف است: بلند مدت، کوتاه مدت، متوسط. ابتدا تصمیم بگیرید که کدام یک را برای کار انتخاب می کنید. سپس نمودار مناسب را انتخاب نمایید. مراقب باشید که همیشه در جهت روند بازار حرکت کنید. اگر روند رو به پایین است dips بخرید و اگر رو به بالاست rallies را بفروشید. اگر روند متوسط را انتخاب کرده اید از نمودارهای هفتگی و روزانه استفاده کنید و اگر معاملات روزانه را انتخاب کرده اید، از نمودارهای روزانه و کمتر از آن استفاده کنید. اما به خاطر داشته باشید که در هر صورت روند بازار را به وسیله نمودارهای بلند مدت تشخیص دهید. سپس برای زمان بندی از نمودارهای کوتاه مدت استفاده کنید. 3-نقاط اوج و نزول را پیدا کنید سطوح support و resistance را پیدا کنید. بهترین محل برای خرید، نزدیک سطوح support است. این support معمولا خود، نزول انفعالی پیشین بوده است. بهترین محل برای فروش، نزدیک سطوح resistance معمولا خود "قله" بوده است. پس از اینکه قله resistance شکسته شد، در عقب نشینی بعدی یک support اتفاق می افتد. به عبارت دیگر "اوج" سابق تبدیل به "نزول" جدید می شود. به همین صورت وقتی سطح support اتفاق شکسته شد، شرایط برای فروش rallies بعدی مهیا می شود و در نتیجه "نزول" سابق به "اوج" جدید تبدیل می شود. 4-بدانید تا کجا می توان عقب نشینی کرد درصد عقب گرد را بسنجید. معمولا اصلاحات بازار بخش اعظم روند سابق را باز می گردد. شما می توانید اصلاحات موجود در روند کنونی را بر حسب درصد بسنجید. 50 درصد عقب گرد در یکی از روندهای پیشین رایج ترین حالت است. حداقل عقب گرد معمولا یک سوم روند پیشین است و حداکثر عقب گرد معمولا دو سوم است. عقب گردهای فیبوناچی (36% و 62%) نیز ارزش بررسی دارند. بنابراین در طول یک عقب نشینی و یک روند صعودی نخستین امتیازات خرید حدود 33 تا 38 درصد محدوده عقب گرد است. 5-خطوط را ترسیم کنید خطوط روند را ترسیم کنید. خطوط روند از آسان ترین و موثرترین ابزار رسم نمودار است. تمام آنچه که لازم دارید فقط یک خط کش است و دو نقطه روی نمودار. خطوط روند صعودی در امتداد دو نزول متوالی و خطوط روند نزولی در امتداد دو قله متوالی کشیده می شوند. قیمت ها اغلب پیش از ادامه روند خود، به خطوط روند باز میگردند. شکستن خط روند معتبر باید حداقل سه بار تغییر کند. هرچه یک خط روند مدت بیشتری مورد استفاده قرار گیرد و دفعات بیشتری ارزیابی شود بر اهمیت آن افزوده می شود. 6-میانگین را دنبال کنید میانگین های متغیر را دنبال کنید میانگین های متغیر را دنبال کنید. میانگین های متغیر علایم خرید و فروش هدفمند را فراهم می کنند و به شما می گویند که آیا روند کنونی هنوز در حال تغییر است یا خیر و نیز به شما کمک می کنند یک تغییر روند را تشخیص دهید. اما از قبل به شما نمی گویند که یک تغییر روند حتمی و قریب الوقوع است. استفاده از یک نمودار ترکیبی در میانگین متغیر رایج ترین و محبوب ترین راه تشخیص علایم معامله است. بعضی از محبوب ترین روش های ترکیبی عبارتند از میانگین های متغیر چهار و نه روزه، نه و هجده روزه، پنج و بیست روزه. علایم موقعی نمایان می شوند که خط میانگین کوتاهتر، خط بلندتر را قطع کند. تقاطع قیمت ها بالا و پایین یک میانگین متغیر 40 روزه نیز، علایم معامله خوبی را فراهم می کند. از آنجا که خطوط روند میانگین متغیر از روند اندیکاتورهای trend following هستند به خوبی در یکtrend market به کار می آیند. 7-چرخش تغییرات را فرا گیرید اوسیلاتور را دنبال کنید. اسیلاتورها کمک می کنند تا بازارهای پیش خرید و پیش فروش را بشناسید. در حالی که میانگین های متغیر ثبوت تغییر روند بازار را نشان می دهند. اوسیلاتورها اغلب کمک می کنند تا زودتر به ما هشدار دهند که بازار بیش از حد صعود یا نزول داشته باشد و به زودی کاملا دگرگون خواهد شد. محبوب ترین اسیلاتورها عبارتند از RSI و Stochastic که هر دو در مقیاس صفر تا صد کار می کنند. RSI بیش از 70% را پیش خرید و کمتر از 30% را پیش فروش نشان می دهد. در حالی که این مقادیر برای Stochastic 80 و 20 است. بیشتر معامله گران برای Stochastic از 14 روز یا هفته و برای RSI از 9 یا 14 روز یا هفته استفاده می کنند. واگرایی اسیلاتور اغلب هشداری است برای چرخش بازار. این ابزارها در یک محدوده معاملات بازار به نحوی به کار می آیند. می توان از علایم هفتگی به عنوان فیلتری برای علایم روزانه استفاده کرد و علایم روزانه را نیز می توان به عنوان فیلتری برای نمودارهای میان روزانه به کار برد. 8-علایم هشدار دهنده را بشناسید. از MACD استفاده کنید. اندیکاتور MACD (تهیه شده توسط جرالد اپل) سیستم متقاطع میانگین متغیر را با عناصر پیش خرید/ پیش فروش یک اسیلاتور ترکیب می کند یک علامت خرید هنگامی اتفاق می افتد که خط سریعتر از بالای خط کندتر عبور کند و هر دو خط زیر صفر باشند. یک علامت فروش نیز هنگامی اتفاق می افتد که خط سریعتر از زیر خط کندتر و از بالای خط صفر عبور کند. علایم هفتگی نسبت به علایم روزانه ارجحیت دارد. یک هیستوگرام MACD تفاوت بین دو خط را نشان می دهد و تغییر روند را از قبل هشدار می دهد. دلیل آنکه آن را هیستوگرام می نامند این است که خطوط عمودی برای نشان دادن تفاوت بین دو خط بر روی نمودار استفاده می شود. 9-آیا این یک روند است یا خیر از  ADX استفاده کنید. خط ADX کمک می کند که تشخیص دهید که بازار در وضعیت روند است یا معامله و نیز درجه روند یا جهت بازار را اندازگیری می کند. یک خط ADX صعودی نشان دهنده وجود یک روز قوی است و یک خط ADX نزولی نشان دهنده وجود یک بازار معامله و فقدان یک روند است. یک خط ADX صعودی مشابه میانگین های متغیر و یک ADX نزولی مشابه اسیلاتور است. با ترسیم جهت خط ADX معامله گر می تواند بهترین شیوه معامله و بهترین اندیکاتورهایی را که مناسب شرایط جاری بازار است انتخاب کند. 10-علایم تاثیر را بشناسید. به حجم و موقعیت های باز توجه کنید. حجم و موقعیت های باز اندیکاتورهای تایید کننده مهم در بازارهای روش مند هستند. حجم بر قیمت ارجحیت دارد. مراقب باشید که حجم سنگین در مسیر روند جاری قرار گیرد. در یک روند صعودی، حجم سنگین تر باید در روزهای بالایی دیده شود. افزایش موقعیت های باز نشان می دهد که پول تازه ای از روند جاری حمایت می کند و کاهش موقعیت های باز اغلب هشدار می دهد که روند رو به اتمام است. یک روند صعودی با قیمت پایدار باید با افزایش حجم و موقعیت های باز همراه باشد. بررسی فنی یک مهارت است که با تجربه و مطالعه پیشرفت میکند. همواره دانشجو باشید و به دنبال یادگیری.

جان مورفی